Нобелевскую премию по экономике дали за исследование о роли банков при кризисах
Нобелевскую премию по экономике в 2022 году получили трое ученых из США — Бен Бернанке, Дуглас Даймонд и Филип Дибвиг, которые изучают природу экономических кризисов и роль банков в них, говорится в пресс-релизе нобелевского комитета.
«Современные банковские исследования рассказывают нам, почему крах банков усугубляет финансовые кризисы и как сделать кредитные организации менее уязвимыми в такие времена. Основы этих исследований были заложены Беном Бернанке, Дугласом Даймондом и Филипом Дибвигом в начале 1980-х годов. Их анализ имел большое практическое значение в регулировании финансовых рынков и преодолении финансовых кризисов», — говорится в сообщении.
В своем исследовании ученые Дуглас Даймонд и Филип Дибвиг показали, что именно банки выступают посредниками в части равномерного распределения денежных средств между вкладчиками и кредиторами. Так как для функционирования экономики сбережения населения должны «работать», а не лежать дома «под матрасом», то необходимо получить доверие вкладчиков, которым важно знать, что они могут получить доступ к своим деньгам в любой момент. При этом заемщики не должны беспокоиться, что из-за этого их заставят досрочно погашать кредиты.
Поэтому банки так уязвимы к слухам: если распространяется информация о неустойчивости кредитной организации, то большое количество вкладчиков поспешит забрать свои деньги из банка, что может привести к реальным проблемам для кредитора. Эту опасную динамику можно предотвратить, если правительство страны обеспечит страхование депозитов и выступит в качестве кредитора последней инстанции для банков, отмечают ученые.
Банки, согласно исследованию, выполняют и еще одну важную функцию: являясь посредниками между вкладчиками и заемщиками, кредитные организации лучше подходят для оценки кредитоспособности заемщиков и обеспечения того, чтобы полученные ссуды были направлены на выгодные инвестиции.
Бен Бернанке проанализировал работу банков в Великую депрессию 1930-х годов, худший экономический кризис в современной истории, и показал, как «набеги» на банки со стороны вкладчиков стали решающим фактором в том, что кризис стал таким глубоким и затяжным.
«Выводы сегодняшних лауреатов помогли нам избежать как серьезных кризисов, так и дорогостоящей помощи», — заключила председатель комитета по присуждению премии в области экономических наук Торе Эллингсен.