Россияне охладели к кредитам: в ноябре они заняли у банков меньше, чем в октябре
Традиционно высокий сезон для розничного кредитования в 2025 году показывает замедление. В ноябре 2025-го банки выдали населению кредитов на сумму в 1 трлн рублей, что на 3,2% меньше итогов октября 2025-го, следует из предварительной оценки Frank RG. В то же время текущий показатель на 62,4% выше объема выдач в ноябре 2024-го, когда население получило 633 млрд рублей. Всего за 11 месяцев 2025 года банки выдали физлицам 8,5 трлн рублей, что на 32,7% меньше, чем год назад.
Часть сегментов — ипотека и POS-кредиты — в ноябре 2025-го показала рост, но автокредитование и кредиты наличными — снижение.
Выдача ипотечных кредитов составила 496,3 млрд рублей, что на 2,6% выше октября 2025-го и на 88,1% больше прошлогоднего показателя. Средний чек показал трехпроцентный рост по сравнению с октябрем и достиг 4,87 млн рублей. В количеством выражении выдачи ипотечных кредитов незначительно снизились — на 0,4%, до 102 тысяч штук. При этом год назад банки выдали населению 57,3 тысяч жилищных кредитов. По словам аналитика Frank RG Олега Захарова, помесячный рост выдачи ипотеки в ноябре может быть связан со снижением ключевой ставки до 16,5%, что повлекло за собой снижение ставок по рыночным программам.
Суммарно за 11 месяцев банки выдали населению ипотечных кредитов на 3,6 трлн рублей, что на 20,9% ниже год к году.
Второй сегмент кредитования, которому удалось остаться в плюсе по итогам ноября, — POS-кредиты, которых за месяц было выдано на 25,5 млрд рублей, что на 2,3% больше, чем в октябре 2025-го и на 1,4% больше, чем год назад. При этом средний чек POS-кредитов снизился на 4,2% по отношению к октябрю, до 68,3 тысяч рублей (+99,3% год к году). Всего в ноябре населению было выдано 373,6 тысяч POS-кредитов, что на 6,8% больше октября 2025-го и на 49,1% ниже ноября 2024-го.
Всего за 11 месяцев 2025-го банки выдали населению POS-кредитов на 250,7 млрд рублей, что на 38,7% ниже год к году.
Автокредитование в ноябре замедлилось на 17,4% по сравнению с октябрем и составило 176,3 млрд рублей. В количественном выражении сегмент также продемонстрировал отрицательную динамику — (-) 17,5% месяц к месяцу, или 116,3 тысяч штук. Средний чек за месяц незначительно вырос – на 0,1% до 1,52 млн рублей, сохраняя тренд на рост девятый месяц подряд. Однако если сравнивать количественные выдачи и средний чек год к году, то там динамика куда более заметная — выдачи увеличились на 29,4% год к году, средний чек — на 17,8% год к году.
За 11 месяцев 2025-го банки выдали населению автокредитов на 1,5 трлн рублей — это на 28,5% меньше год к году.
Кредиты наличными также показали отрицательную динамику в ноябре, снизившись по сравнению с октябрем на 2,9%, до 329,2 млрд рублей. Количество выдач в октябре замедлилось на 1,6% месяц к месяцу, до 1,9 млн штук, но это на 16,7% больше, чем год назад. Средний чек также снизился на 1,3% в сравнении с октябрем, до 174,7 тысяч рублей, но это на 23,7% больше ноября 2024-го.
За 11 месяцев 2025-го нецелевых кредитов было выдано на 3 трлн рублей, что на 43,6% меньше год к году.
Партнер компании FTPartners Дмитрий Тарасов указывает, что розничное кредитование находится в состоянии затишья в условиях неизменности ставок и требований к заемщикам. «А с учетом того, что ключевая в декабре вряд ли значительно изменится, то и объем выдач потребительстких кредитов в декабре также не испытает значительно роста, — полагает он. — Выдачи ипотеки также не принесли никаких сюрпризов. Но, конечно же, они обязательно подскочат в декабре». Он называет ипотеку наименее пострадавшим сегментом в 2025 году — она, несмотря на все изменения трендов и запредельные ставки, сократилась «всего» на 21%, при сокращении в 2024 году на 39%.
Рынок автокредитов испытал вполне ожидаемое сокращение, считает он. В течение месяца завершалась эпопея с увеличением утилизационного спроса и одновременно стали заканчиваться запасы нераспроданных весной и летом авто. Поэтому снижение объемов он связывает «исключительно со снижением количества сделок».