Инвесторы в США подают десятки исков против компаний, торгующих золотом

Федеральные регуляторы, власти американских штатов и инвесторы подали более десятка исков против компаний, работающих с золотом, пишет Financial Times. По данным газеты, их обвиняют во введении в заблуждение и чрезмерных комиссиях, которые «съели» значительную часть прибыли инвесторов, несмотря на то что за последние два года золото подорожало более чем вдвое — до $4,677 за унцию на момент закрытия торгов в пятницу, 3 апреля.

FT обнаружила 17 судебных дел в американских судах за последнее десятилетие — как со стороны инвесторов, так и регуляторов — против компаний, торгующих золотом. В ряде случаев компании объявляли о банкротстве, а затем возвращались на рынок под новым названием или управлением.

В частности, газета приводит пример Роба Лайнбаргера из Вашингтона — 60-летнего бывшего офицера ВМС США, который вложил все свои сбережения в размере $350 тысяч в покупку драгоценных металлов у Birch Gold. По его словам, главной причиной, по которой он решился на этот шаг, был политический подкаст War Room, который ведет Стив Бэннон, бывший советник Дональд Трамп.

«Подкаст Бэннона War Room стал причиной, по которой я к ним обратился, — рассказал он FT. — Трамп-младший это рекламирует. Кому люди доверяют больше, чем таким людям?»

В прошлом месяце Лайнбаргер подал иск против Birch Gold, обвинив компанию в мошенничестве, нарушении контракта и незаконном обогащении — речь идет о предполагаемых переплатах почти на $100 тысяч. Представитель компании не прокомментировал по существу вопросы издания, заявив лишь, что «клиентам лучше всего, когда они понимают и риски, и компромиссы владения физическими драгоценными металлами до принятия решения».

В другом деле фигурантами стали компании Metals.com и Barrick Capital. Федеральный суд заморозил их активы после того, как регуляторы заявили, что они обманули 1,6 тысяч пожилых инвесторов на сумму $185 млн, завышая цены на золотые и серебряные монеты на 100–312%. Компании были переданы под внешнее управление и впоследствии прекратили существование.

Birch Gold Group заявляет, что у нее 39 тысяч клиентов и что она предлагает широкий спектр золотых и серебряных монет и слитков, а также услуги хранения в депозитариях. Компания стала одним из главных бенефициаров поддержки со стороны фигур, близких к MAGA (движение сторонников Дональда Трампа — Make America Great Again — прим. FM), пишет FT.

Инвесторы, купившие монеты у Birch Gold, рассказали FT, что с них взимались чрезмерные комиссии без должных объяснений, что резко снижало стоимость их счетов, даже несмотря на рост цены золота.

Так, Эллисон Уэст, 62 года, из Чино-Хиллс (Калифорния), инвестировала $350 тысяч в Birch в сентябре 2024 года. В тот же день, когда были куплены слитки и монеты, стоимость ее портфеля составляла менее $220 тысяч. Причины разницы почти в $130 тысяч, согласно ее выпискам и переписке с представителями компании, ей не объяснили.

Ключевое расхождение связано с покупкой 231 монеты Gold Liberty & Britannia «ограниченного тиража», совместного выпуска Монетного двора США и Королевского монетного двора Великобритании, пишет FT. Каждая монета содержала 1/4 унции золота, которая на момент покупки стоила около $660 на спотовом рынке, тогда как Birch продавала их по $1,1 тысяч за штуку. «Продавцы утверждают, что такие монеты безопаснее или могут приносить больше прибыли, чтобы скрыть или оправдать наценку в 65%», — сказала Эллисон Уэст.

В январе Уэст попросила компанию назвать цену обратного выкупа этих монет. Birch предложила менее $1,330 за штуку — рост примерно на 20%, несмотря на то что рынок золота за это время вырос примерно на 80%.

Однако вопросы возникают не только к частным компаниям, но и к государственным монетным дворам, которые играют важную роль в формировании инвестиционной привлекательности таких продуктов. Они выпускают официальную валюту, а также ограниченные серии инвестиционных монет. Королевские монетные дворы Канады и Великобритании, а также Пертский монетный двор Австралии производят такие монеты и продают их оптом посредникам, получающим эксклюзивные права на реализацию, отмечает FT.

«Монетные дворы несут ответственность за защиту инвесторов, чтобы их продукция не использовалась во вред уязвимым людям», — заявил Дейл Уитакер, бывший бухгалтер Augusta Precious Metals и автор книги The Gold Grift.

Пенсионеры часто не понимают, что стоимость таких монет не напрямую связана со спотовой ценой золота.

По словам Уитакера, золотые компании используют принцип «покупатель сам виноват», продавая преимущественно пожилым консервативным инвесторам «эксклюзивные» монеты с существенно завышенной ценой, значительно превышающей стоимость содержащегося в них золота. Продать такие монеты по той же цене или дороже практически невозможно, поскольку их реальная стоимость определяется весом золота.

Представитель Королевского монетного двора Канады заявил, что там «категорически против любого искажения информации о продукции», но отметил, что монетный двор «не контролирует практики продаж на последующих этапах цепочки». Пертский монетный двор сообщил, что проводит тщательные проверки клиентов в соответствии с законодательством. Представитель Королевского монетного двора Великобритании заявил, что ведомство «изучает этот вопрос и взаимодействует с партнерами для усиления стандартов».

В сентябре 2025 года суд в Калифорнии обязал Safeguard Metals выплатить более $50 млн за «мошенническую схему», направленную на 450 пожилых инвесторов, которым продавали золотые и серебряные монеты с завышенной наценкой.