Бывшая «Сименс финанс» разместит второй выпуск биржевых облигаций
Лизинговая компания «Дельтализинг» (бывшая «Сименс финанс») планирует разместить свой второй выпуск биржевых облигаций с амортизацией, сообщили Frank Media в пресс-службе компании. Ранее агентство АКРА критиковало компанию за недостаточную диверсификацию долга и рассчитывало на исправление ситуации с помощью выпусков облигаций.
Объем размещения составит не менее 5 млрд рублей, срок выпуска — три года. Амортизация (постепенная выплата номинальной стоимости с уменьшением купона) начнется со второго года. Ориентир по доходности — кривая бескупонной доходности Московской биржи плюс не более 450 базисных пунктов.
Предварительная дата бук-билдинга 17 ноября 2025 года с 11:00 до 15:00 МСК, предварительная дата размещения 19 ноября 2025 года.
До 2022 года ЛК входила в группу немецкого концерна «Сименс АГ» и специализировалась на лизинге оборудования и техники, в том числе связанной с продукцией «Сименс». Сейчас она принадлежит группе «Инсайт лизинг».
В июне 2025 года агентство АКРА отмечало высокую концентрацию «Дельтализинга» на «отдельных банковских кредиторах»: пятую часть финансирования предоставлял один «крупнейший контрагент». При этом агентство обнадеживали планы «в более отдаленной перспективе <…> существенно нарастить облигационное фондирование». Как отмечает АКРА, это может повысить диверсификацию ресурсной базы. Агентство присвоило компании кредитный рейтинг «АА-» со стабильным прогнозом, но обещало «следить за реализацией плана» по размещению облигаций. До перехода в «Инсайт» фондирование компании осуществлялось только за счет займов Siemens.
В 2025 году «Дельтализинг» стала одной из немногих крупных лизинговых компаний, не испытавшей значительное падение чистой прибыли. Хотя по размеру портфеля на конец первого полугодия 2025 года компания находилась всего на 12 месте в рэнкинге «Эксперт РА», по размеру финансового результата она занимала четвертую строчку на рынке с 2,3 млрд рублей. По последней отчетности за девять месяцев, компания заработала 3,69 млрд рублей — в 1,8 раза больше, чем за тот же период прошлого года.
Дебютное размещение облигаций «Дельтализинга» прошло в марте 2025 года. Объем выпуска тогда составил 4,5 млрд рублей.