МКБ намерен «укрепить» капитал за счет внешней поддержки

Московский кредитный банк (МКБ, входит в топ-10 игроков по размеру активов) планирует укрепить свои позиции по капиталу, в том числе за счет внешней поддержки, следует из комментариев рейтингового агентства «Эксперт РА». Аналитики подтвердили рейтинг кредитоспособности МКБ на уровне ruA+ со стабильным прогнозом.

Они отметили значимость банка для финансовой системы, а также «высокую вероятность оказания внешней поддержки, направленной на укрепление финансовых метрик». Какие именно метрики нужно укреплять МКБ, напрямую они не раскрывают, указывая лишь в разделе «Оценка внешнего влияния» на «временный характер ослабления капитальной позиции». Однако там же говорится, что «руководство кредитной организации представило агентству план по восстановлению финансовых метрик».

При этом аналитики заявили о целом ряде сложностей, которые предстоит преодолеть банку, чтобы «в среднесрочной перспективе» укрепить финансовые метрики.

Ослабление позиции по капиталу банка произошло за счет создания значительных резервов, и из-за того, что банк не смог в запланированный период передать с баланса заблокированные активы. Чистая прибыль МКБ по МСФО за 2024 год упала на 65% — до 20,9 млрд рублей, а с учетом отрицательной переоценки (на 29,5 млрд рублей) ряда облигаций совокупный финансовый результат и вовсе рухнул до 2,5 млрд рублей. На результат повлияли убытки в четвертом квартале, снижение маржи, рост резервов вдвое (до 41,6 млрд рублей) и падение комиссионных доходов.

Агентство отмечает сокращение чистых процентных и комиссионных доходов на протяжении нескольких кварталов в сочетании с индексацией расходных статей бюджета, которые в совокупности привели к тому, что рентабельность бизнеса банка упала более чем вдвое — с 15% до 6% за 12 месяцев, окончившихся в апреле 2025 года. Однако и тут аналитики надеются на восстановление финансовых метрик.

Просроченная задолженность в корпоративном портфеле составляет менее 4%, при этом доля реструктурированной без понижения категории качества задолженности за 12 месяцев возросла до 19%* кредитного портфеля (Данные были позже 19 июня исправлены агентством «Эксперт РА» доля реструктурированной без понижения категории качества на 1 апреля составляет не 29%, а 19% — FM). Кроме того, аналитики указывают на «низкий уровень имущественной обеспеченности корпоративного портфеля»: доля ссуд, имеющих имущественное обеспечение, составила лишь 15%.

Frank Media пока не получили ответ от МКБ на вопрос о том, какие способы банк будет использовать для улучшения ситуации с капиталом.

Ранее у банка был опыт привлечения внешней поддержки. В конце 2017 года кредитная организация привлекла субординированные депозиты на 22 млрд рублей на 49 лет от входящих в группу «Роснефти» компаний. МКБ — давний партнер нефтяной компании, начиная с 2017 года он помогал ей привлекать валютное финансирование. До МКБ эту функцию выполнял банк «ФК открытие», однако был санирован Центробанком. За счет сотрудничества с «Роснефтью» активы МКБ выросли вдвое и превысили 2 трлн рублей. Сотрудничество не прекращалось и в последние годы: в частности, в 2021 году МКБ организовал синдикат для выкупа у «Роснефти» 10% «Восток ойл», а в 2022-м выпустил бонды нефтяной компании.

Сразу два источника Frank Media указали на то, что в МКБ за последние несколько месяцев заметно поменялась команда управленцев — его покинули члены правления, которые отвечают за корпоративное кредитование, риски, а также финансовый директор. «Большинство топ-менеджеров банка имеет продолжительный опыт работы в различных сегментах финансового рынка и положительную деловую репутацию», — говорится в комментариях «Эксперт РА».

До этого, осенью 2024 года, перемены произошли и в составе концерна «Россиум», который контролировал МКБ.

По последним данным, 93,1% «Россиума» находилось в собственности холдинговой компании «Доминанта» (прежнее название — «МКБ капитал»), оставшиеся 6,9% «Россиума» принадлежали бывшему предправления МКБ Николаю Каторжнову через компанию Lunaray Investments. Сама «Доминанта» через цепочку компаний на 80% принадлежала трем закрытым паевым инвестиционным фондам (ЗПИФ): «Партнерство», «Концепция» и «Объединение». Эти компании являлись пайщиками тех же ЗПИФ: у каждой во владении по 99,9% паев своего ЗПИФ. Таким образом, контролировал фонд владелец оставшихся 0,1% паев, писал «Коммерсантъ». Пайщиками фонда в 2021 году являлись бизнесмены Роман Авдеев и Сергей Судариков, отмечала газета. Однако затем акционерная структура «Россиума» была скрыта: кто сейчас владеет паями ЗПИФ, контролирующими «Доминанту», неизвестно. «Эксперт РА» также отмечает сложную структуру собственности кредитной организации и значительное число промежуточных уровней владения.

Осенью 2024 года Авдеев объявил о выходе из бизнеса и о продаже своей доли в «Россиуме» Сударикову.