«Росгео» не сможет в сентябре погасить облигации на 6 млрд рублей

Холдинг «Росгео» («Росгеология») сообщил, что не имеет достаточных денежных средств и иных источников для выплат по облигациям, срок погашения которым наступает 26 сентября (ISIN — RU000A103SV6). Этот выпуск трехлетних классических облигаций на 6 млрд рублей был размещен в сентябре 2021 года. Ставка полугодового купона — 9% годовых до погашения.

«Эмитент принимает меры по поиску источников погашения облигаций, в том числе за счет средств государственной поддержки. Одновременно с этим эмитент планирует начать переговоры с держателями облигаций о внесении изменений в условия решения о выпуске облигаций в части продления срока погашения», — уточняется в сообщении.

Соответствующее решение совета директоров эмитента ожидается после наступления даты выплаты по облигациям, поскольку совет директоров пока еще не сформирован.

Помимо выпуска, погашение которого должно было состояться в сентябре 2024 года, в обращении находится еще один выпуск «Росгео» (ISIN — RU000A107AX1), который холдинг должен погасить 15 ноября 2026 года. Объем этого выпуска также составляет 6 млрд рублей, купон по нему должен быть выплачен 26 сентября.

В отчетности компании по МСФО за первое полугодие 2024 года говорится, что «исходя из оценки состояния ликвидности группы… часть долговых обязательств.., плановый срок погашения по которым приходится на период до 31 декабря 2024 года в сумме 6 000 млн рублей, по всей вероятности, не могут быть обеспечены денежными потоками группы от операционной деятельности и (или) от выбытия активов в достаточной степени».

В мае 2024 года рейтинговое агентство АКРА понизило рейтинг «Росгео» на одну ступень, до уровня «A-» («умеренно высокий уровень кредитоспособности», как определяет его само агентство) с негативным прогнозом. Тогда АКРА оценивала уровень ликвидности холдинга как хороший «на фоне отрицательного свободного денежного потока». «Поддержку ликвидности оказывают остатки денежных средств на счетах (8,2 млрд руб. на 16 мая 2024 года) и открытые кредитные линии (6,9 млрд рублей на 16 мая 2024 года)», — отмечалось в описании рейтингового действия. Понижение кредитного рейтинга АКРА объясняла отклонением финансовых результатов группы за 2023 год и более консервативными ее ожиданиями относительно финансовых результатов в 2024–2026 годах.

UPD: После выхода заметки АКРА поставило рейтинг «Росгео» на пересмотр в связи с «размещением компанией… официальной информации об отсутствии у нее денежных средств для погашения облигационного выпуска» с погашением в сентябре 2024 года.

Как сообщило агентство, к снятию статуса «на пересмотре» и подтверждению рейтинга могут привести:

К снятию статуса «на пересмотре» и понижению рейтинга могут привести: