Объем выданных розничных кредитов в мае составил почти 1,5 трлн рублей, следует из предварительной оценки Frank RG. По итогам месяца он вырос на 11,7%, до 1,47 трлн рублей при этом по сравнению с маем 2023 года показатель прибавил 4,6%. В целом рост выдачи зафиксирован во всех сегментах кредитования, кроме POS-кредитов (-0,12% за месяц). Таким образом, розничное кредитование после апрельского замедления снова ускорилось.
Эти данные, наряду с ускорением недельных темпов инфляции, ростом инфляционных ожиданий и достижением исторически максимальных значений потребительского оптимизма делают практически неизбежным повышение ключевой ставки или дальнейшее ужесточение макропруденциальных мер и ограничений, считает независимый эксперт Дмитрий Тарасов.
Россияне готовятся к отмене льготной ипотеки
Наибольший рост выдачи кредитов зафиксирован в сегменте ипотеки - она ускорила рост с 4 до почти 18% за месяц в мае. Выдачи составили 539,2 млрд рублей, что на 7,9% ниже, чем в мае 2023 года.
Средний размер ипотечного кредита показывает рост на 1,1%, и в мае 2024 года составил 4,25 млн рублей. В количественном выражении также наблюдается месячный рост — 16,4% к апрелю 2024, однако, годовая динамика, также как и рубли, показывает снижение (-19,3% к маю 2023). Суммарные выдачи за январь-май 2024 года снизились на 16,0% к аналогичному периоду 2023 года. Годовое снижение может быть связано с мерами ЦБ по «охлаждению» рынка ипотеки, а также ростом ставок по рыночной ипотеке, указывает старший аналитик Frank RG Ксения Матенкова. Майский всплеск спроса на ипотеку ВТБ объяснял тем, что заемщики готовятся к возможному завершению госпрограмм.
Сбер, по словам первого зампреда банка Кирилла Царева, ожидает увидеть в июне всплеск спроса на ипотеку с господдержкой. "Выводов из него каких-то делать не надо, так как он будет аномальным. - считает он. - Потом в любом случае будет определенная просадка, из которой тоже не надо делать окончательных выводов. И, наверное, уже к августу-сентябрю мы будем видеть примерно сложившийся темп". (цитата по "Интерфаксу")
По его словам, Сбербанк зафиксировал интенсивный рост спроса на ИЖС с января по май 2024 года - в мае количество выдач составило 13 тысяч штук, в начале года было 7-10 тысяч в месяц. Кроме того, в мае доля льготной программы «Ипотека для IT» cоставила 3,6% от всех выдач Сбербанка, в то время как доля по программе «Дальневосточная и Арктическая» ипотека – 3,2%, добавил Царев.
Рост портфеля не останавливают даже высокие ставки. По данным консалтинговой компании Frank RG, средневзвешенные ставки по рыночной ипотеке составляли по итогам апреля 17,1-17,5% годовых. В последнюю неделю о дальнейшем повышении ставок объявили Сбербанк и ВТБ.
Замедление роста рынка ипотеки происходит слишком медленно, в основном из-за спроса на льготное кредитование, которое приобретает характер истерики в попытке «впрыгнуть в последний вагон отходящего поезда», указывает Тарасов. На московском рынке недвижимости уже началось снижение цен на вторичное жилье, где ограничитель в виде высоких ставок действует в полную силу.
Автокредитование снова разгоняется
Также рост продемонстрировал и сегмент автокредитования, которому в мае прочили падение. За месяц он прибавил 11,2%, составив 229,6 млрд рублей, а за год рост составил 94%. В количественном выражении также отмечается рост (на 9,4% к апрелю 2024 года). Средний чек в мае показал рост (на 1,6%) до 1,40 млн рублей к апрелю 2024 года.
Автокредитование на фоне восстановления авторынка и реализации отложенного спроса стало локомотивом розницы, признавал недавно зампред правления ВТБ Георгий Горшков.
Как показывают данные, апрель потребовался на адаптацию к новым ценам и правилам, считает Тарасов, поэтому май оказался много лучше прогнозов. "Рынок не только возобновил рост в денежном выражении, но и достиг абсолютного исторического рекорда в почти 164 тысячи кредитов, заодно закрыв историю со снижением среднего чека". - добавил он.
Потребкредитование получило новый импульс
Выдачи кредитов наличными выросли на 8,2% к апрелю 2024, до 659,9 млрд рублей. В количественном выражении было выдано на 7,6% больше кредитов по сравнению с апрелем 2024 и на 6,8% кредитов больше, чем в мае 2023 года, средний размер выданного кредита за тот же период снизился на 6,6%. Средний чек в мае 2024 года составил 191,5 тысяч рублей, что на 0,6% выше, чем в апреле 2024 года.
Это не вызывает удивления у Тарасова: банки нарастили капитальную базу и могут принять больше риска по розничным кредитам, получают большой процентный доход, а у граждан значительно выросли не только номинальные, но и реальные доходы и они могут позволить себе большую кредитную нагрузку.
В сегменте POS-кредитования объем выдач за месяц остался на уровне апреля, составив 37,7 млрд рублей (-0,12%). По отношению к маю 2023 года показатель выше на 4,1%. Средний размер POS-кредита снизился по сравнению с апрелем 2024 на 2,6% до 26,6 тысяч рублей, в количественном выражении этот показатель, напротив, показал рост на 2,5% к апрелю 2024 года.
Ранее ЦБ признавал, что временная отмена ограничений по ставкам на потребкредиты стала причиной появления у российских банков нового вида заемщиков. Всего клиентская база банков увеличилась на 1,6 млн человек. Часть из них ЦБ характеризует как людей с невысокой долговой нагрузкой, но без кредитной истории, либо с допущенной просрочкой по прежним долгам. Рост доходов населения сделал их привлекательными для банков и они получили возможность брать больше кредитов.
В мае главный аналитик Сбербанка Михаил Матовников говорил, что внутри банка он с коллегами обсуждает появление нового среднего класса из числа граждан, занятых в секторе обработки, IT и строительстве. По его словам, банки восполняют их потребности в кредитных ресурсах, так как раньше кредиты не были им доступны. Главный экономист ВЭБа Адрей Клепач на этой конференции указал, что ситуация на рынке труда сложилась в пользу военно-промышленного комплекса, где выросли зарплаты. В сектор ВПК, по его словам, из других секторов экономики перешли около полумиллиона человек.
