«Эксперт РА»: лизинговые компании в 2023 году заработали 224 млрд рублей прибыли

Российские лизинговые компании (ЛК) в 2023 году суммарно заработали порядка 224 млрд рублей, что на 16% большем чем годом ранее, следует из оценок «Эксперта РА» (с ними ознакомились Frank Media), основанных на показателях по федеральному стандарту бухгалтерского учета (ФСБУ), близких к таковым по международным стандартам отчетности (МСФО). Проанализированные агентством данные включают показатели 102 ЛК, на которые приходится порядка 80% лизингового рынка (среди крупнейших компаний в анкетировании не приняли участие «Сбербанк Лизинг» и «Эволюция»).

При этом, как отмечает «Эксперта РА», 76% всей прибыли лизинговой отрасли приходится на топ-10 участников рынка. Этот показатель соответствует и концентрации на десятке крупнейших игроков суммарных чистых инвестиций в лизинг (ЧИЛ) и активов, переданных в операционную аренду, которая составляет 77%. Всего по итогам 2023 года совокупные ЧИЛ по отрасли были на уровне 4,6 трлн рублей, а объем активов, переданных в аренду, — на уровне 0,2 трлн рублей. Суммарно за двенадцать месяцев эти активы выросли на 50%.

Совокупный объем собственных средств компаний лизингового сектора составил 1,2 трлн рублей, средняя рентабельность капитала (ROE) – 19%. Как отмечает «Эксперт РА», ROE ЛК уступает ее среднему уровню по банковскому сектору, у которых рентабельность капитала находится на уровне порядка 25%.

Согласно оценкам ЦБ, также проведенным на основе анкетирования ЛК (в нем приняли участие 46 компаний, на которые, по оценке регулятора, суммарно приходится 77,8% рынка), прибыль сектора по итогам прошлого года была значительно ниже расчетов «Эксперт РА» — всего 96 млрд рублей. При этом Банк России указывал, что несмотря на значительное повышение во второй половине 2023 года ключевой ставки, процентная маржа по операциям российских ЛК «по-прежнему остается на достаточно высоком уровне» и составляет порядка 6,5 п.п.

Именно высокая процентная маржа, а также роспуск резервов в конце года обеспечили более 50 млрд рублей прибыли лизингодателей, участвовавших в анкетировании регулятора (по итогам девяти месяцев эти компании заработали лишь 40,1 млрд рублей прибыли).