11.07.2023, 10:02

Сбербанк в первом полугодии получил 728 млрд рублей чистой прибыли по РСБУ

В июне Сбер заработал 138,8 млрд рублей, на результат повлияла продажа австрийской «дочки»

Чистая прибыль Сбербанка по РСБУ в первом полугодии 2023 года составила 727,8 млрд рублей, говорится в сообщении банка. В июне Сбер заработал 138,8 млрд рублей. Банк не раскрывает показатели за аналогичные периоды 2022 года для сравнения. Сбербанк в июне закрыл сделку по продаже 100% акций австрийской «дочки» Sber Vermogensverwaltungs AG in Abwicklung (бывшая Sberbank Europe AG), что оказало существенное положительное влияние на финансовый результат банка.

Чистый процентный доход за первое полугодие вырос на 41% к первому полугодию 2022 года, до 1 трлн рублей. Ускоренный рост доходов год к году обусловлен ростом бизнеса в текущем году, а также эффектом низкой базы прошлого года, отмечает Сбербанк. В июне чистый процентный доход вырос на 44%, до 182,2 млрд рублей.
Чистый комиссионный доход в январе-июне увеличился на 18%, до 322,7 млрд рублей за счет роста объемов эквайринга и изменения условий на рынке платежных карт. В июне чистый комиссионный доход вырос на почти 23% — до 58,2 млрд рублей.
Расходы на резервы и переоценка кредитов, оцениваемых по справедливой стоимости, за шесть месяцев составили 344,9 млрд рублей. «В июне существенное влияние на размер созданных резервов оказало обесценение рубля. Без учета влияния изменения валютных курсов стоимость риска за первое полугодие составила 1,3%. Сформированные резервы превышают просроченную задолженность в 2,9 раза», — отмечает банк.
Операционные расходы в первом полугодии выросли на 24% — до 372 млрд рублей. Динамика операционных расходов обусловлена эффектом низкой базы прошлого года — с марта 2022 года была запущена масштабная антикризисная программа оптимизации расходов. Отношение расходов к доходам составило 22,2%. В июне операционные расходы составили 67 млрд рублей (рост на 27% к июню 2022 года).

Кредиты

Розничный кредитный портфель (до резервов) в результате составил 13,5 трлн рублей, увеличившись за июнь на 2,6% и на 12,4% с начала 2023 года. В июне гражданам было выдано практически 720 млрд рублей кредитов, что стало историческим максимумом результатом «Сбера». Ключевым драйвером роста осталась ипотека (+2,8% за месяц и +14% с начала года), объем ипотечного портфеля превысил 8,5 трлн рублей. Остался в июне на высоком уровне и объем выдачи потребительских кредитов — около 320 млрд рублей (+2% за месяц и +8,3% с начала года). Портфель кредитных карт составил в июне 1,3 трлн рублей, увеличившись на 2,7% за месяц и на 14% с начала года. Число розничных клиентов за месяц выросло на 0,3 млн, достигнув 107,2 млн человек.
В июне Сбербанк выдал юридическим лицам кредиты на сумму более чем 1,5 трлн рублей, в результате общий объем кредитов корпоративным клиентам с начала года превысил 20,8 трлн рублей, увеличившись на 2,9% (на 1,4% без учета валютной переоценки) за месяц и на 11% (6,5% без учета валютной переоценки) с начала года. Таким образом, рост корпоративного кредитного портфеля в июне (+2,9%) обогнал розничный (2,6%), однако по темпам роста с начала года корпоративный портфель все еще уступает — за шесть месяцев 2023 года он вырос на 11%, что на 2,4 процентных пункта (п.п) меньше, чем показатели розничного портфеля. Отмечается, что в июне качество кредитного портфеля «немного улучшилось» за счет корпоративного портфеля: так, доля просроченной задолженности снизилась на 0,1 п.п. — с 2,3% до 2,2%.

Депозиты

Объем средств юридических лиц на депозитах в Сбербанке за первое полугодие составил почти 9,5 трлн рублей. За последний месяц их объем вырос на 4,4% (2,7% без учета валютной переоценки) и на 8,2% (3,5% без учета валютной переоценки) с начала года.
Средства физических лиц в банке составили почти 20 трлн рублей (19,87 трлн). В июне прирост ускорился до +3,7% (+3% без учета валютной переоценки), а с начала года средства физлиц увеличились на 8,4% (+6,3% без учета валютной переоценки). В релизе банка также отмечается, что в этом месяце «Сбер» расширил список валют, в которых физические лица могли открывать счета — с июня им стало доступно открытие счета в индийских рупиях.

Величины базового и основного капитала не изменились за месяц и составили 4,4 трлн и 4,5 трлн рублей соответственно. Общий капитал банка вырос на 2,7% за счет заработанной прибыли и составил 5,4 трлн рублей на 1 июля 2023 года. Рентабельность капитала составила 24,7%.

«Июнь стал сильным завершением полугодия. Мы перешагнули отметку в 80 млн ежемесячных пользователей «Сбербанк Онлайн» и 107 млн активных клиентов. Выдачи розничных кредитов за месяц стали рекордными за всю историю, а средства физических лиц выросли на 3,7% за месяц. Также мы закрыли сделку по продаже европейского бизнеса, что нашло позитивное отражение в финансовом результате Сбера — в июне мы заработали 138,8 млрд рублей чистой прибыли».

Глава Сбербанка Герман Греф

Аналитики о результатах банка

Аналитики «Моих Инвестиций» Михаил Шлемов, Светлана Асланова, Елизавета Лебедева оценивают сделку по продаже австрийской «дочки» в 15-20 млрд рублей. «Во втором квартале 2023 года чистая прибыль выросла на 8% квартал к кварталу — до 378 млрд рублей, так как увеличение операционной прибыли компенсировало рост операционных расходов и отчислений в резервы. По нашим оценкам, чистый процентынй доход снизилась на 8 базисных пунктов (б.п.) квартал к кварталу, а рост стоимости риска составил 100 б.п. квартал к кварталу на фоне ослабления курса рубля», — отмечают аналитики. Они ждут чистую прибыль Сбера по итогам года в 1,4 трлн рублей.
Аналитики «Газпромбанк Инвестиции» ожидают, что в 2023 году банк заработает более 1,3–1,4 трлн рублей и, возможно, выплатит дивиденды в размере более 30 рублей на акцию — это около 12% доходности к текущей цене акций.
Чистая прибыль банка за шесть месяцев с начала года оказалась на 20% выше аналогичного показателя первого полугодия 2021 года, отмечает аналитик «Тинькофф Инвестиций» Ляйсян Хусяинова. «Прибыль за июнь 2023 года выросла почти на 30% в том числе и за счет продажи 100% акций дочерней компании в Австрии (ранее Sberbank Europe AG), хотя точный финансовый результат продажи не раскрывается. На высокие результаты чистого процентного дохода также повлиял эффект низкой базы прошлого года (рост составил более 40% год-к-году)», — отмечает она.
Чистая прибыль лидера российского финсектора за этот период составила 727,8 млрд рублей, в том числе около 139 млрд было получено в июне, отмечает ведущий аналитик Freedom Finance Global Наталья Мильчакова. За этот месяц показатель увеличился на 17% по сравнению с майским уровнем. Рост чистой прибыли с января по июнь обусловило увеличение чистого процентного дохода на 41% год к году, до 1,06 трлн рублей. Объем кредитования физлиц за полгода вырос на 12,4%, до 13,5 трлн рублей, а портфель корпоративных займов увеличился на 11%. Это позволило Сберу повысить процентные доходы благодаря росту расходов ввиду ожидаемого с 1 сентября увеличения надбавок к коэффициентам риска по потребительским кредитам. «Мы прогнозируем чистую прибыль Сбера по РСБУ за текущий год в объеме минимум 1,5 трлн рублей. Этот результат положительно повлияет на прибыльность всего российского банковского сектора», — отмечает она.
Сбербанк уверенно идет на 1,4 трлн рублей прибыли по итогам года, отмечают аналитики Промсвязьбанка.
Аналитики Альфа-банка ожидают, что прибыль Сбербанка по итогам 2023 превысит 1,4 трлн рублей, а дивиденды – 31 рублей на акцию, что предполагает доходность около 13%. «Превышение над средней прибылью за пять месяецв (118 млрд рублей) в июне объясняется продажей европейского бизнеса. Рост кредитования наряду с благоприятными процентными ставками продолжают поддерживать чистый процентный дохож.В то же время, стоимость риска выросла в июне, вероятно, из-за консервативного подхода менеджмента, при этом за шесть месяев она осталась в пределах ожиданий на первое полугодие 2023 года (1,3%). Мы считаем, что стоимость риска снизится во втором полугодии, поскольку качество кредитного портфеля остается высоким», — пишет старший аналитик Альфа-банка Евгений Кипнис.
«Мы полагаем, сильные финансовые результаты и подтверждение комфортной позиции по капиталу должны способствовать дальнейшей положительной переоценке акций банка, которые торгуются по P/BV (price-to-book value) на уровне 0,85», — отмечают аналитики банка «Синара».